Відповідно до пункту "б" статті 15 Закону України "Про цінні папери і фондову біржу" та постанови Кабінету Міністрів України від 10 січня 2002 року N 15 "Про випуск казначейських зобов'язань"

1. Затвердити Методику розрахунку продажної вартості казначейського зобов'язання (додається).

2. Контроль за виконанням цього наказу покласти на заступника Державного секретаря Маноху С.О.

Згідно з Законом України "Про цінні папери та фондову біржу", продажна вартість казначейських зобов'язань встановлюється Міністерством фінансів.

Поточна вартість казначейського зобов'язання кожен день, що передує виплаті виграшу за купоном зростає на суму відсотка що нараховується протягом одного дня. Після виплати купону, зважаючи на зменшення її поточної вартості на суму сплати за купоном, продажна вартість казначейського зобов'язання знижується і починає зростати до моменту сплати чергового купона.

Зважаючи на викладене, та з метою забезпечення однакового рівня доходності, незалежно від часу придбання, для покупців казначейських зобов'язань, продажна вартість казначейського зобов'язання повинна змінюватись в залежності від часу продажу казначейського зобов'язання.

Зазначена зміна продажної вартості казначейського зобов'язання повинна проходити кожні 15 днів та встановлюватися на відповідний період Міністерством фінансів за формулою, яка дозволяє вирахувати майбутню вартість платежів за казначейським зобов'язанням, виходячи з встановленого рівня доходності:

де S - сума;

ПВ - продажна вартість казначейського зобов'язання;

k - номер купонного періоду, що обраховується після погашення чергового купона;

n - кількість купонів, які ще не сплачені;

ном - номінальна вартість одного казначейського зобов'язання (50 гривень);

куп - розмір виграшу за купоном казначейського зобов'язання (2 гривні);

кn - купонний період (91 день);

t - кількість днів, протягом яких облігація знаходиться в обігу після погашення чергового купона;

r - рівень дохідності за фінансовими показниками, з якими проводиться порівняння.

При встановленні рівня дохідності за фінансовими показниками, з якими проводиться порівняння (r) враховуються наступні фактори:

1. Рівень облікової ставки НБУ (і ).